La devaluación que no quieres ver: cuando el dólar baja, pero tu dinero también

Durante décadas nos enseñaron a mirar la devaluación con un solo termómetro: el tipo de cambio.

Si el dólar subía, había problema.

Si bajaba, respirábamos tranquilos.

Hoy ese reflejo es no solo insuficiente, sino peligroso.

Mientras el dólar se desliza hacia abajo frente al peso, el oro y la plata marcan máximos históricos. La plata acaba de romper niveles que no se veían desde 1979. El oro supera con holgura los récords más optimistas. Y, sin embargo, muchos siguen celebrando un “dólar barato” como si eso fuera sinónimo de bienestar.

No lo es.

La devaluación real no se mide en dólares

Todas las monedas del mundo —sin excepción— nacieron ligadas al oro y la plata. El dinero fiat, tal como lo conocemos hoy, es un experimento extremadamente joven: apenas medio siglo desde que el dólar rompió formalmente su vínculo con el oro, en 1971.

El oro, en cambio, tiene más de cinco mil años de historia monetaria.

Por eso, cuando se quiere entender si una moneda pierde valor, no hay que mirarla frente a otra moneda igual de frágil, sino frente al dinero real.

Y ahí la evidencia es brutal: el peso y el dólar se han desplomado frente al oro.

Que el peso esté “menos mal” que el dólar no significa que esté bien. Solo significa que el enfermo más grave hoy es el dólar: endeudado, inflado por gasto público, sostenido por tasas artificialmente bajas y con un banco central cada vez más presionado políticamente.

El error de confundir estabilidad macro con bienestar personal

Otro engaño frecuente es creer que la estabilidad macroeconómica se traduce automáticamente en bienestar cotidiano.

No es así.

Las estadísticas oficiales pueden mostrar inflación “controlada”, crecimiento “moderado” o estabilidad cambiaria. Pero la inflación real —la que vive cada familia— siempre es más alta, porque no consumimos lo mismo, ni en los mismos lugares, ni en las mismas proporciones que la canasta oficial.

El supermercado, los servicios, la educación y la salud cuentan otra historia.

Una historia donde el dinero alcanza para menos, aunque el dólar baje.

Ahorrar ya no alcanza. Invertir mal, tampoco

En este contexto, insistir en el ahorro en dinero fiat es condenarse a perder poder adquisitivo lentamente. Y hacerlo en instrumentos de deuda de corto plazo, como CETES, es aceptar rendimientos que ya no compensan la pérdida real de valor.

No es una opinión ideológica: es una consecuencia matemática de tasas a la baja, déficits crecientes y monedas debilitadas.

La alfabetización financiera empieza por entender algo básico:

Ahorrar no es lo mismo que invertir, y no todo lo que se presenta como inversión realmente lo es.

Oro y plata: el abecedario financiero

El oro y la plata no son “la única inversión”, pero sí son la primera. Son el ABC de la educación financiera.

Quien no tiene ni una pequeña parte de su patrimonio en activos reales, fuera del sistema financiero tradicional, no está diversificado: está expuesto.

Y quien cree que tiene oro solo porque posee un papel, un ETF o una promesa digital, en realidad tiene otra cosa: riesgo de contraparte.

La regla es simple y brutalmente honesta: si no lo tienes en tu mano, no es tuyo.

Más control, menos soberanía individual

A esto se suma un entorno de creciente vigilancia y control financiero. Nuevas regulaciones, registros, trazabilidad total del dinero y una dependencia absoluta del sistema bancario crean un escenario donde todo puede ser congelado, bloqueado o condicionado.

No se trata de paranoia. Se trata de entender que la soberanía financiera personal exige diversificación real, no solo entre activos, sino entre sistemas.

La decisión que sí depende de ti

No controlamos la política monetaria.

No decidimos el nivel de deuda pública.

No votamos las tasas de interés.

Pero sí controlamos nuestra microeconomía: cómo protegemos nuestro capital, cómo invertimos, cómo diversificamos y cómo nos educamos financieramente.

Negar la devaluación porque el dólar baja es mirar el árbol y perder el bosque.

El oro y la plata no “suben por capricho”. Suben porque las monedas pierden valor.

Y esa es una verdad incómoda… pero liberadora.